چکیده:
در پژوهش حاضر، تأثیر سرمایه اجتماعی از طریق تأثیر بر کارآیی مخارج دولت در کنار مؤلفه های نرخ ارز، شاخص بازار سهام و درآمدهای نفتی بر مطالبات شبکه بانکی از بخش دولتی و خصوصی در دوره زمانی 1397:2-1384:1 به صورت فصلی، با استفاده از رویکرد حداقل مربعات سه مرحله ای، بررسی شده است. نتایج نشان می دهد، سرمایه اجتماعی با افزایش کارآیی مخارج دولت، تأثیر منفی و معنادار بر مطالبات بانکی از بخش دولتی و خصوصی دارد. همچنین نرخ ارز بر مطالبات بانکی از بخش دولتی، تأثیر منفی و معنادار و بر مطالبات از بخش خصوصی، تأثیر مثبت و معنادار دارد. شاخص بازار سهام بر مطالبات بانکی از هر دو بخش دولتی و خصوصی، تأثیر معناداری ندارد که می تواند ناشی از سهم نه چندان زیاد بازار سهام در تأمین مالی کسب و کارها در کشور و همچنین عدم تعمیق کافی آن باشد. رشد اقتصادی نیز تأثیر منفی و معنادار بر مطالبات بانکی از هر دو بخش داشته است که می تواند از طریق ایجاد رونق برای کسب و کارها و همچنین افزایش قدرت خرید اشخاص بر بازپرداخت تسهیلات دریافتی، تأثیرگذار باشد. بنابراین با ایجاد ثبات در اقتصاد (عدم تغییرات زیاد نرخ ارز، شاخص سهام و ...)، و همچنین بهبود سرمایه اجتماعی در کشور، می توان بهبود کارآیی مخارج دولت و متعاقباً کاهش مطالبات شبکه بانکی از هر دو بخش دولتی و خصوصی را انتظار داشت.
In this research, the impact of social capital through influencing the efficiency of government expenditure is investigated using three-stage least-squares model in Iran during 2005: Q1 to 2018: Q2. The effects of exchange rate, stock market index and oil revenues on non-performing loans of public and private sectors are also examined. Results suggest that given the increased efficiency of government expenditure, social capital has a significant negative impact on non-performing loans of public and private sectors. In addition, exchange rate has a significant negative impact on banking system’s receivables from public sector and a significant negative impact on banks’ receivables from private sector. Stock market index has no significant impact on non-performing loans of both public and private sector, since stock market is not liquid enough and has low share in financing businesses. Economic growth has also no significant impact on non-performing loans of both sectors, which can be explained by the impact of improvement in business environment and individuals’ purchasing power on their ability to repay their loans. Thus, by stabilizing economy (controlling the fluctuations of exchange-rate, stock market and so forth) and by improving social capital, it is expected that efficiency of government expenditure is increased and non-performing loans of both sectors is decreased.
خلاصه ماشینی:
فصلنامه پژوهشهای اقتصادی (رشد و توسعه پایدار) ـ سال بیست و یکم ـ شماره اول ـ بهار ١٤٠٠ ـ صفحات ٢٨-١ تأثیر سرمایه اجتماعی بر مطالبات بانکی از بخش خصوصی و دولتی با تأکید بر کارآیی مخارج دولت 1 سهیل رودری 2 مسعود همایونی فر 3 مصطفی سلیمی فر تاریخ دریافت : ١٣٩٩/٤/٨ تاریخ پذیرش : ١٣٩٩/٨/٨ چکیده در پژوهش حاضر، تأثیر سرمایه اجتماعی از طریق تأثیر بر کارآیی مخارج دولت در کنار مؤلفه های نرخ ارز، شاخص بازار سهام و درآمدهای نفتی بر مطالبات شبکه بانکی از بخش دولتی و خصوصی در دوره زمانی ١٣٩٧:٢-١٣٨٤:١ به صورت فصلی، با استفاده از رویکرد حداقل مربعات سه مرحله ای، بررسی شده است .
رشد اقتصادی نیز تأثیر منفی و معنادار بر مطالبات بانکی از هر دو بخش داشته است که میتواند از طریق ایجاد رونق برای کسب و کارها و همچنین افزایش قدرت خرید اشخاص بر بازپرداخت تسهیلات دریافتی، تأثیرگذار باشد.
٣. روش شناسی پژوهش در پژوهش حاضر، تأثیر شاخص سرمایه اجتماعی بر مطالبات بانکی از بخش دولتی و خصوصی با لحاظ کارآیی مخارج دولت در دوره زمانی ١٣٩٧:٢-١٣٨٤:١ به صورت فصلی بررسی شده است .
در ادامه ، جهت بررسی تأثیر شاخص سرمایه اجتماعی با لحاظ کارآیی مخارج دولت در کنار متغیرهای نرخ ارز، قیمت نفت و شاخص سهام بر مطالبات بانکی از بخش های خصوصی و دولتی از الگوی حداقل مربعات سه مرحله ای استفاده شد.